L’Agrément PSFP (Prestataire de Services de Financement Participatif) est très intéressant, et c’est même un critère important à surveiller sur les plateformes de crowdlending en Europe. Voici pourquoi :
Pourquoi c’est un bon point :
- Réglementation européenne unifiée :
Le PSFP est un cadre légal commun pour toute l’Union européenne (depuis novembre 2021). Une plateforme agréée peut opérer légalement dans tous les pays membres, ce qui renforce la transparence et la sécurité. - Exigences strictes :
Pour obtenir l’agrément, une plateforme doit prouver qu’elle :- Protège les investisseurs (avec des politiques claires sur les risques)
- Met en place des outils de gestion des conflits d’intérêts
- A une structure solide et conforme
- Fournit une information claire et compréhensible
- Supervision d’une autorité locale :
Par exemple, Crowdpear et PeerBerry sont supervisés par la Banque de Lituanie. Ça veut dire des contrôles réguliers et un devoir de conformité continu. - Gage de sérieux :
Une plateforme qui obtient l’agrément PSFP montre qu’elle s’inscrit dans une démarche long terme, et qu’elle souhaite être reconnue dans un cadre légal clair.
❗ Mais :
- Ce n’est pas une garantie contre les pertes : les projets peuvent échouer, les garanties peuvent ne pas couvrir 100 %, etc.
- Il y a des plateformes très sérieuses sans PSFP (souvent en attente de l’agrément ou sous une autre régulation, comme la FCA au Royaume-Uni ou la CNMV en Espagne).
👉 En résumé :
Avoir l’agrément PSFP est un vrai plus dans une analyse de plateforme. C’est un signe de maturité, de conformité et de volonté d’être transparent. Ce n’est pas un blindage absolu contre les risques, mais c’est clairement un point à valoriser dans l'analyse d'une plateforme.
❓ Quelles sont les autres régulations ?
Voici les principales régulations que tu peux rencontrer dans le monde du crowdlending, selon les pays et le type de service proposé :
Europe (UE)
- Réglementation européenne unifiée
- Supervision par l’autorité financière locale (ex. : Banque de Lituanie, AMF en France…)
- Obligatoire à terme pour toutes les plateformes souhaitant opérer dans plusieurs pays européens
France
- Moins strict que PSFP, valable uniquement en France
- Supplanté par le PSFP depuis 2023
- Désormais transitoire, en voie d’extinction
- Si la plateforme propose aussi des instruments financiers (obligations, actions)
- Agrément AMF ou ACPR requis
Lituanie
- Très prisée par les plateformes européennes (PeerBerry, Crowdpear, Savy...)
- Supervision par la Banque de Lituanie/span>
- Pays très favorable à la fintech, rapide pour délivrer l’agrément PSFP
Royaume-Uni
- Régulation stricte et reconnue
- Obligatoire pour toutes les plateformes de prêt ou d’investissement au Royaume-Uni
- Depuis le Brexit, ne remplace pas le PSFP pour une activité dans l’UE
Espagne
- Régulateur espagnol pour les plateformes opérant localement
- En train d’harmoniser avec le PSFP pour l’activité européenne
Estonie
- Réglementation locale légère, mais en évolution
- Certaines plateformes opéraient sans agrément réel avant l’arrivée du PSFP
- Supervision par l'EFSA
🧭 Autres cadres parfois rencontrés :
- Licence EMI (Electronic Money Institution) : pour gérer des paiements (souvent via un prestataire tiers)
- Licence de crédit ou de gestion de portefeuille : selon les produits proposés
- Enregistrement en tant que société financière : dans certains pays baltes
💡 À retenir :
- Le PSFP est la norme à venir en Europe.
- Les régulations FCA (UK) et CNMV (Espagne) restent pertinentes pour les plateformes qui ne visent pas (encore) l’Europe.
- Une plateforme non régulée ou trop vague sur son cadre légal = drapeau rouge 🚩.
L’Agrément PSFP (Prestataire de Services de Financement Participatif) est très intéressant, et c’est même un critère important à surveiller sur les plateformes de crowdlending en Europe. Voici pourquoi :
Pourquoi c’est un bon point :
- Réglementation européenne unifiée :
Le PSFP est un cadre légal commun pour toute l’Union européenne (depuis novembre 2021). Une plateforme agréée peut opérer légalement dans tous les pays membres, ce qui renforce la transparence et la sécurité. - Exigences strictes :
Pour obtenir l’agrément, une plateforme doit prouver qu’elle :- Protège les investisseurs (avec des politiques claires sur les risques)
- Met en place des outils de gestion des conflits d’intérêts
- A une structure solide et conforme
- Fournit une information claire et compréhensible
- Supervision d’une autorité locale :
Par exemple, Crowdpear et PeerBerry sont supervisés par la Banque de Lituanie. Ça veut dire des contrôles réguliers et un devoir de conformité continu. - Gage de sérieux :
Une plateforme qui obtient l’agrément PSFP montre qu’elle s’inscrit dans une démarche long terme, et qu’elle souhaite être reconnue dans un cadre légal clair.
❗ Mais :
- Ce n’est pas une garantie contre les pertes : les projets peuvent échouer, les garanties peuvent ne pas couvrir 100 %, etc.
- Il y a des plateformes très sérieuses sans PSFP (souvent en attente de l’agrément ou sous une autre régulation, comme la FCA au Royaume-Uni ou la CNMV en Espagne).
👉 En résumé :
Avoir l’agrément PSFP est un vrai plus dans une analyse de plateforme. C’est un signe de maturité, de conformité et de volonté d’être transparent. Ce n’est pas un blindage absolu contre les risques, mais c’est clairement un point à valoriser dans l'analyse d'une plateforme.
❓ Quelles sont les autres régulations ?
Voici les principales régulations que tu peux rencontrer dans le monde du crowdlending, selon les pays et le type de service proposé :
Europe (UE)
- Réglementation européenne unifiée
- Supervision par l’autorité financière locale (ex. : Banque de Lituanie, AMF en France…)
- Obligatoire à terme pour toutes les plateformes souhaitant opérer dans plusieurs pays européens
France
- Moins strict que PSFP, valable uniquement en France
- Supplanté par le PSFP depuis 2023
- Désormais transitoire, en voie d’extinction
- Si la plateforme propose aussi des instruments financiers (obligations, actions)
- Agrément AMF ou ACPR requis
Lituanie
- Très prisée par les plateformes européennes (PeerBerry, Crowdpear, Savy...)
- Supervision par la Banque de Lituanie/span>
- Pays très favorable à la fintech, rapide pour délivrer l’agrément PSFP
Royaume-Uni
- Régulation stricte et reconnue
- Obligatoire pour toutes les plateformes de prêt ou d’investissement au Royaume-Uni
- Depuis le Brexit, ne remplace pas le PSFP pour une activité dans l’UE
Espagne
- Régulateur espagnol pour les plateformes opérant localement
- En train d’harmoniser avec le PSFP pour l’activité européenne
Estonie
- Réglementation locale légère, mais en évolution
- Certaines plateformes opéraient sans agrément réel avant l’arrivée du PSFP
- Supervision par l'EFSA
🧭 Autres cadres parfois rencontrés :
- Licence EMI (Electronic Money Institution) : pour gérer des paiements (souvent via un prestataire tiers)
- Licence de crédit ou de gestion de portefeuille : selon les produits proposés
- Enregistrement en tant que société financière : dans certains pays baltes
💡 À retenir :
- Le PSFP est la norme à venir en Europe.
- Les régulations FCA (UK) et CNMV (Espagne) restent pertinentes pour les plateformes qui ne visent pas (encore) l’Europe.
- Une plateforme non régulée ou trop vague sur son cadre légal = drapeau rouge 🚩.